上海道基内幕交易曝光，董事长为何被罚3825万？

私募内幕交易曝光

事件详情

湖南证监局7月4日披露，上海道基内幕行为一案已调查终结。该局决定没收该私募违法所得941.23万元，并处2823.69万元罚款。上海道基董事长陈采芹作为直接负责的主管人员，被警告并处60万元罚款，此次合计罚没3824.92万元。经查明，陈采芹在内幕信息敏感期内与知情人联络接触，其管理的私募基金账户组累计卖出576.87万股，卖出金额2350.02万元，避损金额942.23万元，交易行为与内幕信息高度吻合且明显异常。

私募基本情况

上海道基是一家私募股权、创投基金，成立于2012年3月，2015年1月完成登记。但今年1月已因经营异常由中基协注销。自成立起，该私募已两度缩减注册资本金，从最初的1亿元减资至1000万元。天眼查显示其虽在存续期，但披露的参保人数仅3人。该私募由李利珍、田海林、陈清辽分别持股55%、30%、15%，董事长陈采芹并不持股。

内幕信息与交易情况

内幕信息

2022年4月29日，相关公司披露带有与持续经营重大不确定性段落的2021年度审计报告，此信息未公开前属于内幕信息。内幕信息形成时间不晚于2022年4月6日，公开于2022年4月29日。该信息对证券市场价格有重大影响。

交易行为

在内幕信息敏感期内，上海道基管理的私募基金账户组出现异常交易行为。累计卖出576.87万股，卖出金额达2350.02万元，成功避损942.23万元。其交易行为与内幕信息高度契合，异常明显。

处罚与申辩情况

处罚决定

湖南证监局依法作出处罚，没收上海道基违法所得，并处以罚款，对陈采芹给予警告并罚款。这体现了监管部门对私募内幕交易行为的零容忍，维护了市场的公平公正。

申辩未被采纳

上海道基在听证过程中提出法定代表人与内幕信息知情人关系不密切、具有阻却构成内幕交易的事由和交易不具有异常性等申辩意见。但经复核，相关陈述申辩意见未被采纳。监管部门依据事实和证据，作出了公正的处罚决定。

相关问答

上海道基因何被处罚？

上海道基董事长陈采芹在内幕信息敏感期内与知情人联络，其管理的私募基金账户组异常卖出股票避损，交易行为与内幕信息高度吻合，因此被处罚。

此次罚没金额是多少？

湖南证监局决定没收上海道基违法所得92万元。

上海道基的基本情况是怎样的？

上海道基是私募股权、创投基金，2012年3月成立，2015年1月完成登记。今年1月因经营异常被中基协注销，已两度减资，参保人数少，股东为李利珍、田海林、陈清辽。

内幕信息是指什么？

2022年4月29日相关公司披露的带有与持续经营重大不确定性段落的2021年度审计报告，在未公开前属于内幕信息，形成时间不晚于2022年4月6日。

上海道基提出了哪些申辩意见？

提出法定代表人与内幕信息知情人关系不密切、具有阻却构成内幕交易的事由和交易不具有异常性等申辩意见，但未被采纳。

陈采芹的履历是怎样的？

陈采芹曾历任国泰君安及知名私募机构高特佳高管，如在高特佳做过副总裁，在国泰君安历任投行部业务董事等多个职位。