KDJ指标是什么 三根线就能看懂
KDJ指标又叫随机指标，最早用在期货市场，后来被引入股票市场。它由三根线组成：K线、D线、J线。K线是快线，D线是慢线，J线最敏感。三根线的取值范围不同，K和D在0到100之间波动，J可以超过100或者低于0。
这三根线怎么来的？不用管复杂公式。你只需要知道它们衡量的是收盘价在最近一段时间最高价和最低价之间的相对位置。价格越靠近高点，K和D就越高；价格越靠近低点，K和D就越低。J线则是对这个位置的放大。
买入信号 什么时候该出手
低位金叉
K线在低位向上穿过D线，形成金叉。这个信号在20以下区域出现最可靠。价格经过一波下跌，KDJ的K和D都跌到20以下，然后K线掉头向上穿过D线，说明短期动能由弱转强。
光有金叉不够。需要看成交量有没有放大。如果金叉当天成交量比前几周平均水平明显放大，这个买入信号可信度更高。
底背离
价格创新低，KDJ的K值和D值却没有创新低，反而比前一个低点更高。这叫底背离。底背离说明价格虽然还在跌，但下跌动能已经衰竭。底背离出现后，等K线向上穿过D线确认金叉再进场，胜率更高。
底背离在期货市场尤其好用，因为期货有杠杆，趋势反转时爆发力强。股票市场底背离有时需要反复确认，不能急。
J线触底
J线跌破0，甚至到负值。J线太敏感，单独用容易出错。J线跌破0后重新回到0上方，可以看作短期超卖反弹的辅助信号。配合K线在20以下区域向上拐头，效果更好。
卖出信号 什么时候该离场
高位死叉
K线在高位向下穿过D线，形成死叉。这个信号在80以上区域出现最有效。价格经过一波上涨，K和D都冲到80以上，然后K线掉头向下穿过D线，说明短期上涨动能耗尽。
死叉出现时如果成交量萎缩，或者出现长上影线，卖出信号更强烈。期货市场里，高位死叉后往往伴随快速回落，杠杆会放大亏损，必须果断。
顶背离
价格创新高，KDJ的K值和D值没有创新高，反而比前一个高点更低。这叫顶背离。顶背离说明价格虽然还在涨，但上涨动能已经跟不上了。顶背离出现后，等K线向下穿过D线确认死叉再离场。
顶背离在股票和期货里都是重要的逃顶信号。有时顶背离会连续出现两三次，价格才真正见顶。第一次顶背离可以减仓，第二次顶背离要清仓。
J线触顶
J线超过100，甚至到120以上。J线超过100后重新回到100下方，可以看作短期超买回落的辅助信号。配合K线在80以上区域向下拐头，更可靠。
怎么过滤假信号 三个实用规则
看趋势方向
KDJ在震荡市里最灵，在单边趋势里容易反复金叉死叉。上涨趋势里，只做金叉买入，忽略死叉卖出。下跌趋势里，只做死叉卖出，忽略金叉买入。这样能过滤掉大量逆势假信号。
判断趋势用均线。价格在60日均线上方，算上涨趋势；在60日均线下方，算下跌趋势。
看成交量
金叉时放量，买入信号更真。死叉时放量，卖出信号更真。金叉时缩量，可能是假突破，等放量再进。死叉时缩量，可能是洗盘，等放量再走。
期货市场持仓量也要看。金叉时持仓量增加，说明新多进场，信号强。死叉时持仓量增加，说明新空进场，信号强。
看周期共振
日线KDJ金叉，周线KDJ也在低位向上，这叫周期共振，买入信号极强。日线KDJ死叉，周线KDJ也在高位向下，卖出信号极强。
周期共振不需要多复杂。做日线交易，看一眼周线KDJ的位置就行。周线在低位，日线金叉大胆做多。周线在高位，日线死叉大胆做空。
股票和期货的用法差异
股票市场没有杠杆，KDJ可以容忍一定程度的假信号。买入后如果信号失败，可以等下一次金叉再补仓。期货市场有杠杆，假信号会导致保证金不足甚至爆仓，必须严格止损。
股票市场T+1，当天买不能当天卖。KDJ金叉出现在尾盘，可以等第二天开盘确认。期货市场T+0，金叉出现可以立即进场，死叉出现可以立即平仓。
股票市场受大盘影响大。大盘KDJ死叉时，个股KDJ金叉的买入信号要打折扣。期货市场受外盘影响大。外盘相关品种大跌时，内盘KDJ金叉的买入信号要谨慎。
实战里最常见的三个坑
金叉死叉太频繁
KDJ参数默认是9,3,3。这个参数在短线交易里信号很多，一天可能变好几次。把参数改成19,3,3或者34,3,3，信号会少很多，更稳定。代价是反应变慢。
只看J线
J线太敏感，一天能穿越0和100好几次。只看J线做交易，手续费都不够。J线只能当辅助，不能当主力信号。
背离当反转
背离出现不代表价格马上反转。有时背离后价格继续原方向走一段，才真正反转。等金叉或死叉确认再动手，不要提前进场。
一套可执行的交易流程
第一步，看周线KDJ位置。周线在20以下，只准备做多；周线在80以上，只准备做空。
第二步，看日线KDJ。周线低位，等日线金叉买入。周线高位，等日线死叉卖出。
第三步，看成交量。金叉放量，进场。死叉放量，离场。
第四步，设止损。股票止损设在金叉那天最低点下方。期货止损设在金叉那天最低点下方，同时计算仓位，确保止损金额不超过总资金的2%。
第五步，止盈。股票用前高或者移动止盈。期货用ATR移动止盈，或者等日线死叉离场。
KDJ指标不是万能的。它适合震荡市和趋势转折点，不适合单边加速行情。任何指标都要结合趋势、成交量和资金管理。单独用KDJ，亏钱是迟早的事。把KDJ当成一个工具，而不是一个答案。
